买房须知

中国一切领域的乱象都离不开金融领域，而金融领域里面最乱的当然是银行。

8月8日，上海银行间同业拆放利率(Shibor)连续第10日全线下行，隔夜品种再降近20BP至1.42%，创3年多新低。说是不放水，其实还是发了。

不仅仅是这样，一直以为的企业资金面收紧，很可能也并非真实的，从当下市场看，企业资金面收紧依然体现了不均衡。

最近多个房地产公司成功发行新的融资计划，利率相比之前均有明显下调。水已经逐渐看得见了。

中国的银行业赚的是牌照费，过去可以说经历了长达将近20年的黄金发展期，资产规模快速扩张，行业整体盈利水平明显高于其他行业，利润增长多年保持两位数水平。

但从2013年以来，随着经济发展进入新常态，银行业发展也回归常态，这两年银行业利润增速回落到个位数水平，但大部分银行习惯了之前的高增长，并不愿意坦然接受低增长的现实，各种投机冒险、盲目套利甚至违规牟利以试图保持高盈利高增长的行为就应运而生。

所以在过去10年，买不买房短期看政策，中期看政策，长期看政策，政策其实就是银行释放的信贷额度与信贷价格。（包括购房二套房资格的认定等）

很多人看着这则新闻非常惊讶，因为现在居然有基准以内的房贷？事实上，全国大部分城市最高的首套房利率已经上浮到了20-30%.

即使和上海同级别的北京等城市，现在首套房的执行利率也是基准上浮10%。

首先：看看上海的实际情况

新闻里面说的是8月9日，中国工商银行和中国农业银行调整上海首套房贷利率折扣，从95折降至9折。

也就是从4.66降低到了4.41。如果按照100万贷款30年计算，每个月减少150元的月供。

为什么上海的银行会这么仁慈？

中国人民银行上海总部7月17日公布的最新数据显示，今年上半年上海本外币个人住房贷款新增275.03亿元，同比少增914.20亿元，换句话说，今年上半年新增的个人住房贷款金额，只有去年同期的23%。

截至6月末，上海的本外币个人住房贷款余额同比增长4.9%，同比回落21个百分点。

其中，6月份新增个人住房贷款73.77亿元，同比少增98.41亿元。

今年前6个月，上海个人住房贷款分别增加26.2亿元、46.69亿元、57.95亿元、24.42亿元、46亿元和73.77亿元。

上海的这个数据低吗？并不是，以北京为例：

北京公布的数据显示：人民币住户贷款余额1.71万亿元，同比增长9.3%，比年初增加624.0亿元，比上年同期少增864.1亿元。个人住房贷款比年初增加96亿元，余额同比增长4.6%，增幅比上年同期低28个百分点，增速为近5年新低。

所以各地的房贷执行利率看各城市银行的竞争程度与业务亲和度。当然最后的市场结果就是，房贷趋向宽松的城市，房价肯定会稳定到上涨，房贷趋向收紧的城市，房价肯定会下调。

另外，必须要提及的是，当下市场所谓的各种平均首套房利率数据都是错误的。

融360公布的每月房贷平均利率数据，逻辑简直幼稚到可笑，而且明显误导了市场。

按说现在金融圈都是高级知识分子，为什么会犯这么低级可笑的错误？

举例来说，上海一直在95折及9折为主流的情况下，计算平均利率的时候，居然把执行1.2倍的这些股份制银行，按照同样权重平均。

伟哥从一个没有脱离低级趣味的人的角度认为：

从过去数据看，房地产的确是普通人能找到抵御通货膨胀的办法：

其实对于买不买房，有几点：

决定房地产发展的不是口号，是经济稳定发展。

房价短期看政策，中期看政策，长期还是看政策。

房地产不论长效机制还是短期机制，都是经济稳定发展下的一个环节。经济稳定了，才有稳定的房地产发展。

经济稳定发展，1100万人的充分就业，这些都是基础。6.5%的GDP上涨速度是一切调控的基础。

防范金融风险，降低杠杆是2018年的主流趋势

中国经济总量已达80多万亿元，银行资产有250多万亿元，过去几年的加杠杆是为了维持稳定，过高的杠杆下，必须降低杠杆。

但喝习惯了大水的中国经济，是不可能突然收紧的。所以防止金融风险比降杠杆更关键！

2015-2016年的爆发式加杠杆不可能持续。换什么行长，并不能影响信贷的宽松与否。

最近2年的房地产调控非常明确，打击投资投机：首套房购房者肯定是刚需，针对刚需不应该执行处罚利率。提前还款特别是部分提前还款，这肯定不属于投资投机。不应该无差别收取罚息。

银行特别是国有银行，不能又做规则制定者，又要处处赚钱，针对刚需执行基准利率不上浮应该是个基本。

伟哥给大家的建议还是那句话：房地产越来越危险是肯定的，但这艘大船依然在向前看，所以你能做的是不要弃船，而是选择船上最安全的地方，买房三四线谨慎，回归一二线，回归流动性。